今日早盤，兩市行情延續(xù)普漲格局，而前期的科技股則持續(xù)活躍，國產(chǎn)芯片等題材表現(xiàn)突出，長電科技、華天科技、晶方科技、通富微電等多股漲停。

華泰證券近期研報(bào)稱，雖然中國芯片制造業(yè)離世界級(jí)的水平還有明顯差距，但中國的龐大本土市場和高強(qiáng)度的產(chǎn)能投資有望為國產(chǎn)企業(yè)提供進(jìn)入世界級(jí)序列的機(jī)會(huì)。設(shè)備方面需要克服的困難存在于兩個(gè)層面，首先是要掌握主流的設(shè)備制造技術(shù)，其次是能保持先進(jìn)且穩(wěn)定的工藝水平。因此從長遠(yuǎn)來看，本土優(yōu)勢企業(yè)能否取得突破，一方面需要通過持續(xù)的高研發(fā)投入解決專利瓶頸，另一方面需要利用資本或銷售手段，加入世界一線晶圓制造企業(yè)的供應(yīng)鏈，以積累并提高工藝水平。

從投資時(shí)點(diǎn)方面分析，半導(dǎo)體設(shè)備板塊優(yōu)勢企業(yè)在2019年的投資機(jī)會(huì)或集中體現(xiàn)在兩個(gè)時(shí)間窗口，分別是：1）第一季度，主要邏輯是政策支持力度加大和國產(chǎn)設(shè)備技術(shù)進(jìn)步，有望推動(dòng)估值回升；2）第三季度，主要邏輯是前期新建的國內(nèi)晶圓制造工廠或逐步進(jìn)入到設(shè)備采購階段，隨著設(shè)備的交付有望在Q3看到業(yè)績向上拐點(diǎn)。